中间业务与银行的生存发展

　　随着金融体制改革的深入，商业银行仅仅依靠存、贷款业务的旧的管理思路很不利于银行的生存发展。中间业务是银行在资产负债业务的基础上，不用或少用自己的资财，利用自身技术、信息、机构、资金和信誉等方面的条件和优势，接受各类委托，从各方面拓展的、既能增加收益、又能吸引更多客户的业务。大部分中间业务，特别是表外业务不涉及银行的资产与负债，不反映在商业银行的资产负债表上，在资产负债表外有专门记载。根据国际银行业著名的《巴塞尔协议》；商业银行的表外业务可分为四类：第一类是担保业务。如票据承兑，投标担保、还款担保、履约担保、信用证等；第二类是贷款承诺业务，如回购协议、透支便利等；第三类是金融创新，如互换业务、金融期权与期货等；第四类是传统的中间业务，如结算、代理、信托、审价、评估、计算机服务、信息咨询等。80年代以来，国外商业银行由于利差缩小、收益锐减而大力扩张中间业务，表外业务有超过表内业务发展的趋势。随着金融市场化的不断推进，商业银行的中间业务范围将不断拓宽，地位举足轻重，银行必须顺应历史潮流，坚持中间业务与资产负债业务“两条腿走路”，表外与表内共同发展，才能在竞争中立于不败之地。

　　中间业务的开拓可以给银行带来三个方面的好处(竞争优势)。

　　第一，中间业务的直接效益相当可观。相关资料显示，80年代初到90年代，一些发达国家银行中间业务收入占银行总收入的比重不断上升，如日本从20％上升到35％，美国从30％上升到38％，英国从28％上升到41％，其中一些大银行中间业务收入占其总收入的一半以上，中间业务具有低投入，高产出的特点，中间业务的开拓可以弥补存、贷款业务的不足，改善整个建设银行效益结构，扭转亏损局面。我们可以分析一下目前银行业抢夺激烈的投资基金托管业务看看它给我们带来的经济效益。据预测，随着投资基金业务的发展，银行在基金托管业务方面大有作为。从世界范围看，近半个世纪以来，基金业每年以20-50％的发展速度超过其他金融业务。90年代中期，世界基金业资产规模已超过10万亿美元。基金业最为发达的美国，其基金资产规模达3万亿美元，占全美个人投资金融资产的1／3，几乎和银行资产相等。而且，在银行资产中亦有30-40％是代理和托管的各类基金资产。我国目前处于基金业发展的初期，1998年全年发行总额可达400-600亿元，预计每年将以几百亿元的速度递增，发展前景广阔，潜力巨大，按现行规定，托管费率一般为托管基金资产净值的3―5%，若托管基金资产净值为1000亿元，则每年的托管费收入就有3亿元，加上沉淀资金效益以及买卖换手手续费收入，综合收益率可达5-6%，远远高于现行的银行资产收益率(目前全国银行资产平均收益率约为1.5%)。

　　第二，有利于促进存、贷款业务的开展。大多数中间业务都与银行的资产负债业务有关，直接或间接地服务于资产负债业务。比如结算业务，银行结算的安全、高效可以吸引广大客户到银行开户，沉淀大量的资金；银行承兑商业汇票业务的办理，要求承兑申请人在银行开立基本结算帐户，必要时要求存入一定量的保证金，因而也能够沉淀大量资金。一般来说，银行为客户提供中间业务服务都能促进传统的资产负债业务的发展。目前，随着我国资本市场的逐步形成、国有企业改革的不断深入，迫切要求银行为资本市场的繁荣以及国有企业改革提供中间服务，开展代理企业债券发行、兑付，代理股票交易清算和为企业产权交易提供资产评估咨询等资本市场业务，这不仅可以促进企业兼并、联合和股份制改造，提高企业的经营效益，而且可以通过促进企业资本运营来盘活自己的信贷资产。优化资产结构，降低贷款风险。同时，通过中间业务的开展，可以拓宽银行运营资金来源渠道，增强资金实力，又以基金托管业务为例，基金托管业务的资金沉淀一般能达到5％。那么，每年二千多亿元托管基金可沉淀资金100亿元，而且，开放式基金的沉淀资金更多，这样，对银行的资产负债业务的促进显而易见。

　　第三，可以增强客户信心，防范和化解经营风险。中间业务本身提供银行信用，银行以中间人的身份办理业务，不用或少用自己的资财，因而只要操作谨慎、得当，基本可以避免由于出让银行信用而造成的风险，不仅如此，通过开展中间业务，可以防范和化解银行的经营风险。现代银行的发展趋势，是在国家金融制度许可的前提下，展开全方位的金融服务，“金融百货公司”是这一特点的形象概括。这种全方位的金融服务可以有效地防止银行挤兑及破产倒闭风险的发生。历史经验表明，即使一家银行到期偿还本金和利息的能力无可挑剔，在客户竞相提取存款的情况下，它也可能被迫以不利的价格买进或卖出一些高质量的资产而蒙受巨大损失。客户的提款要求必须立即予以满足，否则银行只能关门了事，这是银行经营的一个准则。出于对银行的不信任，客户迫切要求把他们的存款转化为现金，就会导致大额的提款需求，这种情况在经济周期的衰退阶段容易出现。例如，在1929-1933年的经济危机中，有关银行经营亏损和信用能力的谣言、暗示、怀疑迷漫了整个客户的心理，他们迫不急待想在银行破产倒闭前挤提存款，避免损失，特别是在银行经营效益不佳的时候这样挤兑风潮达到登峰造极的程度，危及银行的生存。这在墨西哥金融危机以及1997年下半年开始的东南亚金融危机中又一次得到印证。但是，提供中间业务的全方位的金融服务可以增强客户对银行的信心，因为中间业务的开拓可以带来稳定的收入，改善银行的资产结构，并促进银行传统的资产负债业务的开展，使银行的整体实务和社会形象得到提高，这样可大大加强客户对银行的信心并从心理上制约了客户挤提存款这种行为的产生，因为客户自然而然地认为，能够提供全方位金融服务的大银行是不会轻易倒闭而使他们蒙受损失。

　　展望未来，可以预见银行业面临的多维竞争无疑会变得更加激烈。如何能在国家严格管制金融情况下，适时地拓展中间业务，以完善银行功能，扩大商业银行的业务领域，使其分布范围更广，从而能够提供更富竞争力的金融服务，银行将必须迎接这一紧迫的挑战。